进入7月，消费电子职业迎来新品密布发表期。AI眼镜出货量向好，工业链国产化率提高，商业化落地加快。Wind多个方面数据显现，万得消费电子工业概念指数自6月23日以来的13个交易日区间涨幅为6.67%。

  展望下半年，业内人士以为，全球消费电子工业晋级脚步加快，技能立异已迈向新的高度，细分工业链出资机会值得注重。

  今年以来，AI眼镜作为AI技能落地的重要载体，不断驱动着智能穿戴设备范畴迭代晋级，不少科技巨子、草创企业和运营商近期密布推出旗下最新效果。

  海外方面，现在，Facebook母公司Meta在AI眼镜范畴共推出两大产品：一个是与依视路陆逊梯卡协作的雷朋（Ray-Ban）眼镜；另一个是与依视路陆逊梯卡旗下品牌欧克利（Oakley）一起推出的独立眼镜OakleyMetaHSTN，该眼镜将于7月11日敞开预售。

  有国内新闻媒体报道，Meta收买了全球最大眼镜制造商依视路陆逊梯卡（EssilorLuxottica）挨近3%的股份，价值约为30亿欧元（约合35亿美元），体现出Meta在布局AI眼镜方面的决计。

  国内方面，日前，小米首款AI眼镜在小米人车家全生态发布会上正式露脸。据小米集团创始人、董事长兼CEO雷军介绍，小米AI眼镜搭载了1200万像素高清镜头，可沉溺式摄影、录制视频，支撑第三方APP视频通话、直播，可与别人实时共享自己眼前的画面，还可以化身开放式耳机。

  消费级AR品牌雷鸟立异（RayNeo）近来也推出了AR眼镜雷鸟X3Pro、新一代口袋电视雷鸟Air3s系列，以及AI拍照眼镜雷鸟V3Slim等多款新品。

  近期，多家消费电子工业链上市公司发表了2025年半年度成绩预告，成绩向好。

  瑞芯微表明，估计2025年上半年经营收入约为20.5亿元，同比增加64%左右；纯利润是5.2亿元-5.4亿元，同比增加185%-195%。

  乐鑫科技表明，估计2025年上半年完成经营收入为12.2亿元-12.5亿元，同比增加33%-36%。纯利润是2.5亿元-2.7亿元，同比增加65%-78%。

  依据世界数据公司（IDC）最新发布的《全球智能眼镜商场季度盯梢陈述》，2025年第一季度全世界智能眼镜（SmartEyewear）商场出货量为148.7万台，同比增加82.3%；估计2025年全球智能眼镜商场出货量将到达1451.8万台，同比增加42.5%。

  《陈述》显现，2025年第一季度我国智能眼镜商场出货量为49.4万台，同比增加116.1%；估计2025年我国智能眼镜商场出货量将到达290.7万台，同比增加121.1%。

  我国银河证券电子职业首席分析师顶峰表明，2025年上半年消费电子职业出现“方针与AI双轮驱动”的中心特征。我国“国补”方针有用激活中端消费商场，带动手机、平板等品类结构性复苏，AI眼镜等新形态产品商业化落地加快。

  方正证券马天翼团队以为，各大厂商均活跃开发AI智能眼镜新品，2025年迎来智能眼镜会集出售大年，有望加快工业链技能老练、本钱下降。

  “作为从传统眼镜上开展出的智能穿戴产品，AI智能眼镜具有信息获取与交互的快捷性。比较手机、电脑等传统电子终端，其可以解放用户双手，供给更具沉溺式的交互体会，是未来AI布置的较好载体。”华鑫证券研讨所传媒新消费首席分析师朱珠表明，从AI眼镜工业链视点看，上游工业链主要为AI智能眼镜硬件结构供货商，如光学模组、显现模组、音频模组、传感器模组、交互模组、电源、结构件等；中游工业链包含软件、体系厂商及AI大模型厂商等；下流工业链为AI智能眼镜的出售以及售后。

  中信建投证券电子职业首席分析师刘双锋以为，在AI大模型向着多模态、端侧运用慢慢地开展的布景下，“AI+硬件”在各类运用场景落地，多方玩家开端活跃布局，AI眼镜商场迎来迸发元年。

  财信证券研讨开展中心分析师何晨以为，AI运用端工业链益发遭到商场注重，看好AI运用端立异开展，获益于国产化率提高方向的消费电子职业工业链值得注重。

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